الهيدج "نظرة عقلانية"

[اسامه المحامده]

   

 

 

Hedging - The practice of undertaking one investment activity in order to protect against loss in another, e.g. selling short to nullify a previous purchase, or buying long to offset a previous short sale. While hedges reduce potential losses, they also tend to reduce potential profits


أكيد سمعتوا عن الهيدج موضوع كبير وصعب للمبتدئين ومربح للمحترفين، لا انصح احد به لكن اشرحه للمعرفة وللطواريء .

الهيدج يعني فتح عمليتين متعاكستين واحدة شراء وواحدة بيع الهدف منها إما للربح أو للحماية، للربح بتفتح عقدين بس بشرط ما تكون خسران ولا كسبان يعني مع بعض في نفس الوقت وتسيب السوق يمشي لا حتكون خسران ولا كسبان لأنك لو كسبان في واحد ( 100 ) نقطة ستكون خسران ( 100 ) نقطة في الثاني.

دائما الفرق صفر لغاية ما تحس أن السوق تحدد ساعتها أمامك حلين:
- إما انك تقفل الربحان وتنتظر الخسران يقل وتقفل على خسارة بس يكون الفرق مكسب، فائدتها انها يا تحميك من الخسائر الكبيرة وفائدتها تخليك في أمان وتحميك من الحركة القوية والأخبار بس ما تفك الهيدج بدري تفكه بعد حركة اقل شيء ( 200 ) نقطة، تقفل واحد مكسب ( 200 ) نقطة ساعتها صعب السوق يطلع كمان لازم يرتد شوية لو حظك سيء يرتد ( 20 أو 30 ) نقطة لو ممتاز ( 50 ) نقطة ولو محظوظ ( 100 ) نقطة.
يعني الأولى ( 200+ ) والثانية ( 100- ) كسبان ( 100 ) نقطة.
200 – 100 = 100 نقطة.
لكن المصيبة لما تفتح الاثنين وتقفل الكسبان وبدل ما الخسران يقل يزيد خسارة بالأخر ستخسر بس ما بتخسر (200 ) ستخسر كأنك عملية جديدة لأنه حيث الأولى ( 200+ ) والثاني ( 230- ) خسران ( 30- ).

أو تكون للحماية من الإفلاس، فرضا فتحت عقد شراء ونزل السعر ( 60 ) نقطة خسران ( 60 ) نقطة وخايف ينزل كمان تروح تعمل هيدج عملية عكسية بس المشكلة أن في الأول كل ما يتحرك السعر الفرق ( 0 ) دائما يعني ما تفرق معاك لو تحرك 10 ألف نقطة لكن في الثاني دائما الفرق ثابت وهو ( 60- ) لأنك فاتح على خسارة وتفتح عند ما تبدأ تكسب في الجديد وتحس انه سيرجع لغاية ما تروح خسارة الأول لكن الخوف تقفل الجديد الربحان والقديم ما يرجع يزداد خسارة ستضطر تحط هيدج جديد بس على فرق ( 80- ) نقطة وهنا زادت

المشكلة ممكن توصل للانهيار أو التجمد للأبد وتأكلك الفوائد والعمولات. في ناس تعمل هيدج وتقفل بربح (20) وتعمل ثاني هيدج وتقفل بربح ( 20 ) تعيد نفس الحركة لمدة شهر مثلا لغاية ما يصير الربح الجيد يساوي الخسارة الكبيرة الأصلية ساعتها يقفلهم كلهم مع بعض.
الكلام في الهيدج كبير تقراه سهل تطبقه يشيب الرأس بس مخمخة وإبداع لو فهمته. في لندن بيشتغلوا هيدج لكن عندنا لما توصل خسارته تكون قريبة ( 30 ) نقطة من المارجن كول ويصبح الهيدج مجرد بنج ولكن النهاية معروفة.


س1. الهيدج خاصيه موجوده في برنامج التداول أم نطلب تفعيلها من الوسيط ؟
ج. موجود في البعض بس فروع امركا غير موجودة.

انا بشرح فقط للتوضيح

في ناس بتسوي هيدج للحماية مثلا ربحان 100 نقطة وخايف من خبر توظيف مثلا يسوي هيدج لغاية ماتنتهي الحركة القوية
وناس تسوي هيدج وقفا للخسارة مؤقتا وتلاقي هيدج بفرق خسارة 100 نقطة
وناس تسوي هيدج لما تقرب مارجن كول اخر حل

وناس تسوي هيدج من البداية للربح وفرق صفر بحيث يشوف الترند لما يوضح يفك او يسيب السوق يستنفذ حركته اليومية ويفك بحيث انه يضمن المكسب ويقفلله ربح مثلا 150 نقطة ويسيب الخسارة تقل تقل لغاية مايشعر بانها وصلت اقصى شيء مثلا -40 ويكون 150-40=110 نقطة ربح

وناس تسوي هيدج بمئات النقاط يجي مثلا يقفل عقد ربح 500 نقطة عندما يشعر ببدء التصحيح
ويقفل الخسران بعد مايصحح مثلا 200 نقطة او 150 نقطة ويطلع بخسارة -300

يصير 500-300=ربح 200 نقطة

وناس تسوي هيدج لما يكون عندها عقود ضخمة على ربح ويصير مشكلة مثلا زي انفجار او تسريب اشاعه يسيب السوق يهدى ويفك الهيدج على اخر شيء سابه مثلا فرق ربح 100 نقطة

الهيدج مناسب لناس محترفة تعمل بمئات النقاط

اما الي اهدافه بين 20 و 50 نقطة مو مستاهلة هيدج ويلتزم باستوب

اما الهيدج على خسارة كبيرة تضييع وقت وغالبا اخرتها افلاس الا لو صدف الحظ معاك وتغير الترند

الهيدج حلو لناس وسيء لناس
*حلو اذا راس مالك كبير يتيح لك الحرية براحة

*سيء اذا بيعطلك مارجن لانه بياخذ مارجن عمليتين

*حلو لو السوق متبذب يعني يتحرك بين 200 او 300 نقطة صعودا ونزولا زي قبل كم اسبوع لما كان اليورو بين 1.2060

*سيء في حالة الترند القوي

*حلو لحظة الاخبار لمن يجيد لعبة الاخبار

*مدمرة عند الاخبار القوية احيانا

*حلوة لو عارف حركة السعر فنيا ومتى بيصحح ومتى بيرتد

*سيء لو فكيت الهيدج في نقطة غلط

*حلو لو اصلا انت محترف فنيا

*مدمر لو تجهل الفني

*حلو لو ورطان وماعندك اختيار يعني خلاص ورطت

*سيء لو مافي داعي تستخدمه وبمكانك فتح عملية عادية

هناك ملاحظة

ان الهيدج تم عمله على خسارة وليس على ربح وهذه المشكلة الاولى

اذن اصبح الهدف ليس لاربح انما الحماية من الخسارة وهذه الهيدج الاصعب

ثانيا : ماهدفك الان ؟ هل هو الرجوع الى النقطة صفر ؟لاشك صعبة وتحتاج تسويها على شكل مراحل واجزاء ؟
ثلاثة لنبدء حبة حبة

1-كم الاستوب العادي الي تحطه لاي عملية ؟

2-لنقل 30 نقطة

اذن اول شيء هدفنا تقليل الخسارة الى 30 نقطة بدل 50 ويجب ان تتعامل مع المشكلة على اجزاء لانك لو حبيت تحلها دفعه واحدة ممكن تزيد خصوصا لو الفرق بعيد

طيب اذان من 50 الى 30 ليست صعبة وبامكانك عملها خلال يوم اما اكثر من 50 نقطة تحتاج الى احترافية اكثر ولعب مع نقاط قوية واحداث مضمونة وكسر ترند نازل او صاعد واو اختراق موفينج افريج قوي او او لعب على التشبع عند اقصى درجات التشبع بهدف تخفيف المشكلة وليس حلها كاملا

قبل اي شيء تاكد ان المحاولة قد تنجح وقد لاتنجح ؟

في حالة النجاح اوكي
لكن لو فشلت؟ ماالحل؟

يجب ان يكون هناك ارقام معينة ذات دلالة وقوية طالما السعر لم يتجاوزها تجعل الهيدج مفتوح وهناك خطوط حمراء بمجرد تجاوزها ترجع تهجج ثاني مرة وبمجرد عودة السعر مرة اخرى للمنطقة الامنة تفك الهيدج وتكرر العملية الىان تبتعد عن منطقة الخطر

النتيجة ستكون اما حل للمشكلة اذا الفرق بسيط

او تخفيف المشكلة لو كبيرة؟
طيب متى نقول خلاص وقف وارجع هجج؟

في احدى الحالات التالية

1-استنفاذ الحركة اليومية على ان تكمل فك الهيدج لاحقا

2-ملامسة نقاط قوية متوقع ارتداد السعر منها

3-صدور خبر قوي يضمن عودة السعر اذن لازم تهجج زي العجز او التدفق او الفايدة او التوظيف

4-كسر موفينج افريج وفكيت الهيدج معاه فورا واغلقت المكسب وسبت الخسران مثلا يقل كل مابعد السعر عن كسر الموفينج افريج وفي حالة معاودة السعر لنقطة تقاطع الموفينج افريج ترجع للهيدج

5-اذا وصل الهيدج بعد فكه لمرحلة خسارة عملية عادية مثلا 30 نقطة وانت في الاساس مهجج خسارة فان ادارة المخاطر تقول قفل بخسارة واعتبرها عملية عادية من الاساس لم تهججها افضل ان تتعطل وتتعرض لخساير من تفاقم المشكلة


ملاحظة : اي خطا بسيط معناها دمار وتكبير للمشكلة​